“衔玉而生”的国联民生证券,更名后的初次亮相气场大开。
国联与民生的合并自启动以来就备受关注。不仅仅因为这是中央金融工作会议及新“国九条”发布后首单圆满完成的券商并购重组项目,市场和资本更关心的是:在迈上千亿规模之后,这支新锐力量如何冲刺头部券商?
2月27日,国联民生证券项目合作大会召开。在300多家上市公司和拟上市公司董事长、1000多家上市公司高管,以及来自客户和合作伙伴的2000多名嘉宾见证下,国联民生证券正式发布了其战略蓝图与实践方向,中心愿景是:打造一家客户信赖、科技创新、产业驱动、具有国际影响力和核心竞争力的一流现代投资银行。在此指引下,国联民生将力争在综合排名上挺进行业前十、确保核心业务稳居行业第一梯队。
千亿新起步,要做产业最友好的投行
作为券业市场化并购的“第一单”,国联民生的整合标志着无锡首次拥有全国性的准头部券商平台,亦为国内中小券商通过并购实现壮大提供了可借鉴的范例。
两家证券公司的合并是典型的1+1>2:国联证券在财富管理、资产管理、衍生产品等方面已有竞争优势,民生证券在“投资+投行+投研”方面探索出增长新引擎;在区域分布上,国联证券深耕无锡、辐射长三角重点区域,民生证券分支机构则集中于豫鲁等地。完成整合后,国联民生证券分支机构近180家,覆盖北上广深、香港、无锡、郑州等全国重点城市,投行业务稳居全国前五,研究实力跻身行业前十,经营实力和市场竞争力进入行业第一梯队。
而对于国联民生证券来说,整合后的发展才真正是考验和挑战的开始。
国联集团总裁、国联民生证券党委书记顾伟在发布国联民生证券战略规划时提到一串数字。“1”个中心愿景之后,秉持深耕区域、精耕行业“2”大发展理念,打造产业投行、科技投行、财富投行“3”项战略目标,聚焦产融结合服务实体经济、坚持价值投资实现财富转型、围绕新兴赛道布局投研力量、强化科技基因构建数字平台“4”项行动计划,依托大投行+大投资+大投研+大财富+大资管“5”大业务版图,实现跨越发展。
可以肯定,产业投行将是国联民生证券的重头戏,也将是其业务版图拓展最快之处。民生证券原就以投行业务见长,国联证券近年来持续发力投行业务,更重要的是,新时代下“投行”的角色定位在发生变化,走向为产业赋能的新发展模式。
围绕金融深度赋能实业的探索与实践,京东方集团董事长陈炎顺在现场分享了自己的体会和感受。他表示,现国联民生投行的骨干团队依托对于复杂跨境并购方案的设计、创新金融工具的应用、对资本市场窗口期的精准把握、风险控制体系的构建等,凭借高效的执行力和对细节的极致追求,保障了每一个项目的完美落地,陪伴了京东方近30年持续创新突破、屡次化不能为可能的征途。
推动传统产业改造升级、新兴产业培育壮大并布局未来产业,2024年,以“465”现代产业集群为支撑,无锡规模超2000亿元的集群达到7个。优势、地标产业不断壮大的同时,人工智能、商业航天、人形机器人等新赛道在此迅速形成集聚发展势头。新质生产力勃发的过程中,如何将货币转化为产业资本、精准地匹配到实体经济最需要的地方,国联民生面对着庞大的需求市场。
国联民生要怎么做?深入产业链各个环节,为企业提供全方位金融服务,实现金融与产业的深度融合。顾伟用一句话概括:“做产业最友好的投行。”
地方头部国企做强做优做大的雄心
以“融汇江湖 潮涌向新”为主题,国联民生证券项目合作大会人气爆棚,多家银行、投资机构、拟申报IPO企业及长期战略合作客户与国联民生证券进行了现场合作签约,并设置并购政策、行业政策、产业趋势以及法律法规等专场解读,发挥投行、投资、投研优势,更好赋能企业发展和产业升级。
记者在现场注意到,国联民生千亿级的新面貌亮相背后,还藏着一家地方头部国企做强做优做大的雄心。
不妨来看一下国联和民生整合的时间表:
2024年4月25日,国联证券发布公告称,拟发行股份收购民生证券控制权;
8月8日晚间,国联证券发布《国联证券股份有限公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书(草案)》,按下整合重组“加速键”;
9月4日,国联证券召开2024年第一次临时股东大会,审议并高票通过了关于国联证券收购民生证券等相关议案,整合重组进入监管审核阶段;
12月27日,中国证监会官网发布关于同意国联证券发行股份购买资产并募集配套资金注册等的批复,正式整合进入实施阶段;
2025年1月13日,国联证券公告称,公司中文名称拟变更为“国联民生证券股份有限公司”,公司A、H股证券简称均拟变更为“国联民生”;
2月7日晚间,国联证券公告宣布更名为“国联民生证券股份有限公司”,并已获得无锡市数据局换发的营业执照。
从启动到完成更名仅仅9个多月。整个过程看似平稳高效,其实充满曲折。起到关键作用的是,早在2023年3月15日,国联证券控股股东国联集团就已通过竞拍获得民生证券控股权,使得国联证券和民生证券拥有相同大股东,为合并快速推进打下基础。
国联集团董事局主席许可在项目合作大会上表示,国联集团“金融、实业、投资”协同发力,连续14年入选“中国服务业企业500强”,国联证券与民生证券的整合重组,是“国联集团在金融领域深化布局、提升核心竞争力的关键举措”。
目前,国联集团已经成为江苏乃至长三角地区金融牌照最为齐全的国资综合性产业集团之一:搭建综合金融服务平台,拥有无锡一棉等细分行业龙头的实体企业,投资运营人才、数据、医疗健康等新业态企业,旗下锡创投管理基金规模突破2600亿元,涵盖从种子、天使、创业、股权、并购以及S基金的全投资阶段。
专业人士认为,产业投行,强调的是对企业全生命周期的服务能力,这对券商提出了相当高的要求。顾伟在致辞中提到了金融生态,表示将以“协同赋能”和“内生增长”为主线,各业务板块之间紧密合作,形成强大的合力,来强化“覆盖企业全生命周期、客户全财富周期的服务能力”。而国联民生和国联集团内部的协同,使之拥有了其他很多券商所没有的优势。
作为扎根无锡的国资券商,国联民生证券将以长三角地区为核心深入挖掘潜力,积极布局全国、放眼全球,为中国企业“走出去”提供金融助力,为全球资本“引进来”提供金融引导。依托“金融、实业、投资”协同优势,国联集团致力于不断提升在全市经济大盘中的贡献份额,彰显更多国企担当。